中国光伏企业该何以应对？海外制造能力冲击

海外厂商的扩产动作不容小觑。中国光伏行业协会名誉主席王勃华也指出，未来五年，印度、美国和东盟等国家硅片产能将增加近五倍，多晶硅和太阳能电池产能可能会翻一番，海外大力发展本土制造业有可能对中国光伏制造业造成冲击。就应对上述变化的方案而言，中国光伏制造企业展开全球化布局或许是唯一选择。

一、中东能源转型需求已现，本土光伏企业走向全球化

中东地区当前传统能源为主，但日照资源充足，转型空间较大：中东地区石油产量占全球31%，天然气产量占比18%，油气在自身能源结构上占大头。2020年中东地区累计装机规模中石油天然气占比高达九成，而风光储等新能源电力设备渗透率很低。但中东地区地貌以热带沙漠为主，多数地区日照资源充沛，且部分地区光伏发电潜力可达1800KWH/KWP，如果电力系统上进行光伏转型，也有较好的资源禀赋基础。

中东地区光伏装机缓慢原因是投资回报率偏低，后续该状态有望反转：如前文所述，光伏项目“投资品”属性较强。收入端，长期以来中东地区电站中标价格远低于世界其他区域，如阿联酋MBR Solar Park2019年五期中标价格连年下滑至0.0169USD/KWH。而据IRENA统计，同时期全球光伏项目度电成本为0.062USD/KWH，差距较大。成本端，前几年疫情期间全球供应链遭到冲击，光伏组件价格不断走高，对中东地区光伏装机成本端形成较大压力。整体中东地区装机需求当前处于低位，伴随疫情影响逐步走弱和技术端的不断突破，组件价格有望走低，则中东地区的光伏项目需求有望重启。

全球碳中和转型倒逼，中东各国政策端助力新能源转型：全球碳中和背景下，气候大会各国目标形成政治驱动力，欧盟征收“碳关税”（对低碳价和无碳价国家传统工业制品征收碳差价税费）形成经济驱动力。中东地区各国均出台长期能源转型战略规划，2019年沙特发布《2030年可再生能源规划》计划在2023年使光伏装机规模达到20GW，2030年翻倍达到40GW。埃及《2035年综合可持续能源战略》中规划光伏2035年发电量累计达到43GW。以色列规划未来十年内光伏装机规模至少增加15GW。阿曼计划到2025年可再生能源发电量占比达16%，2030年达20%，2040年达到35%-39%区间。

在中东地区能源转型需求旺盛的背景下，我国光伏企业海外市场打开新空间。我国光伏产业链全球优势显著，核心环节硅料/硅片/电池/组件等关键环节和其他辅材全球市占率均超70%，且部分龙头企业敏锐捕捉中东地区国家政策趋势，已提前进行布局。在沙特、卡塔尔、以色列、阿联酋、埃及、阿布扎比等国家均已占得先机，未来伴随各国光伏装机目标的持续推进，我国光伏龙头在对应国家的出货量有望持续高增。

观察海外扩张本土光伏制造能力的另一个维度是企业，其中，韩华Qcells和First Solar进度最快。韩华Qcells计划投资3.2万亿韩元（约合170亿元人民币）在美国建设光伏制造产业链，除了涵盖上游材料外，这项投资将使韩华Qcells在美国的组件产能提升至8.4GW。First Solar也在去年宣布了在美国俄亥俄州与亚拉巴马州等地的投资计划。

“海外头部厂商的扩产动作不容小觑。”方思淳向记者说道。中国光伏行业协会名誉主席王勃华也指出，未来五年，印度、美国和东盟等国家硅片产能将增加近五倍，多晶硅和太阳能电池产能可能会翻一番，海外大力发展本土制造业有可能对中国光伏制造业造成冲击。

记者注意到，NZIA草案发布后，海外本土制造能力兴起对光伏企业的影响受到投资者追问。晶科能源表示，海外本地产业链培育需要较长时间，公司海外一体化产能具备优势，有望获得更大的市场机会。隆基绿能持类似观点，公司称，即使欧洲准备培育本土制造产能也需要几年时间，同时，欧洲缺乏支持产能建设的基本生产条件，如低成本的能源供应。

就应对上述变化的方案而言，中国光伏制造企业展开全球化布局或许是唯一选择。爱旭股份计划在2年内初步建立起全球营销网络，实现1个海外生产基地的落地，以此实施全球化布局。“就拿赴美投资来说，这是头部光伏企业走出去、实现全球化发展的重要一步，也是必由之路。”前述企业负责人向记者说道。

此前，TCL中环总经理沈浩平在接受证券时报记者采访时谈到，中环有去美国建厂的计划。沈浩平关注的内容聚焦于中国光伏企业走出去以后，能否适应当地在劳动法、劳动生产效率以及ESG等各方面新的的要求；在他看来，中环的员工薪酬、劳动效率完全能够支撑公司走出国门建厂，“中环的生产模式更能适应欧美国家劳动法的要求，这么多年在ESG方面也做了很多的努力，这也是中环走向全球化的前期准备之一。”

二、韩华在美国投资逾26亿美元想东山再起，光伏产业链竞争显现？

韩华在美国的光伏制造工厂正在提速。3月23日，韩国光伏巨头韩华Qcells宣布，计划在美国佐治亚州投资1.47亿美元，建设一家生产太阳能封装胶膜的工厂。

截至目前，韩华已宣布将在美国投资逾26亿美元，这是迄今为止美国清洁能源制造业领域的最大投资。

韩华目前在美国佐治亚州道尔顿工厂拥有1.7GW的组件产能，在今年该厂产能扩建后将达到3.1GW。

该公司是美国目前产能最大的光伏组件制造商， 同时也是美国住宅和工商业分布式光伏市场的第一大组件供应商。

韩华对于美国光伏制造业的投资主要集中在佐治亚州。今年1月，该公司曾表示，通过这一系列投资，该公司在美国的太阳能组件产能计划在2024年底时达到8.4GW。

行业媒体Electrek评价，美国即将获得第一个完整的太阳能供应链，而Qcells也将成为美国唯一一家建立了从原材料到成品面板的完全集成的硅基太阳能供应链的公司。

目前，韩华的组件产能约为13.8GW，其中在韩国本土为4.5GW，在马来西亚和中国为6.2GW，全球市场占有率约为6%。

最近10年，韩华非但没倒，甚至仍在第一梯队，足以引起中国企业重视

2019年，韩华在美国佐治亚州建立第一家光伏组件工厂时，当地实际上已有两家光伏制造企业——创始于佐治亚理工学院的Suniv以及在2010年从德国引进的Mage Solar。不过，这两家企业在强大的中国光伏企业面前毫无竞争力可言，已濒临破产倒闭。

据全球光伏汇总，从主产业链到辅材，韩华正致力于打造一个完整的美国太阳能供应链：

光伏辅材产业链中，韩华化学是封装胶膜原料光伏级EVA粒子的重要供应商，韩国的SKC也是知名的背板材料PVDF的供应商，韩华在辅材供应上具有先天优势。

2022年3月，韩华收购REC Silicon4.67%的股份，一举成为REC Silicon的最大股东。REC Silicon在美国经营着两家多晶硅制造工厂，年产能为2万吨，其中华盛顿州摩西湖1.8万吨，蒙大拿州比尤特2000吨。

根据今年1月REC Silicon官网公布的信息，REC华盛顿州摩西湖工厂未来10年内生产的全部多晶硅都被韩华锁定。

REC Silicon旗下的摩西湖工厂创建于1984年，其产能已从一台硅烷装置和一条西门子技术生产线发展到三台硅烷装置，目前主要生产S级颗粒硅。该公司官网宣称，流化床反应器（FBR）技术使用西门子技术所需电力的十分之一，提供低成本材料和超低碳足迹，使其太阳能组件价值链更具可持续性。

三、中国光伏企业出海的难度正在提升，风险正在加大，何以应对？

从碳基能源到硅基能源，这场全球能源革命可以称得上是能源领域的百年未有之大变局。谁掌握了硅基能源，从某种角度上说，谁就在很大程度上，掌握了未来能源的话语权。这对于某些半个多世纪以来长期掌握中东石油话语权的大国来说，对于能源的重要性的认知，当然无比深刻。

一方面，美国、欧盟甚至印度都在出台各种贸易保护措施，反制中国光伏产品，扶持本国光伏制造产业。此前，赶碳号报道，已有多位有识之士呼吁，虽然欧美建设光伏制造产能的成本极高，但其决心之大，绝对不容小觑。对于中国光伏企业而言，光伏制造业如果和欧美“脱钩”，代价之大，难以想象。

另一方面，我国光伏制造业扩产激进，这种竞争是否仍属于良性竞争，也许等不到今年年底，市场就会给出答案。产能过剩是很多行业的常态，但严重过剩就不是了。我国的光伏组件价格战，会否从国内市场打到海外市场，以价换量，降价跑量？如果真的不幸言中，那么，欧美国家也许不费吹灰之力，就能以极低的成本采购到来自中国的光伏产品，并在未来的新能源竞争之中迎头赶上。

随着海外市场环境的变化，中国光伏企业出海的难度正在提升，风险正在加大。怎么办？

笔者认为，早已告别草莽时代的中国光伏企业，在今天的出海，已不能用“风浪越大鱼越贵”一言以蔽之。最最根本的，还是要做好我们自己，不断巩固各大自的差异化优势，夯实自立自强的科技创新基础，避免同质化恶性竞争。同时，要以积极有为、竞和抱团的心态走出去，成人达己的同时，保持住中国光伏的产业链、供应链优势地位。